书生世隆父母早亡，与妹瑞莲相依为命。时金朝丞相陀满海牙遭奸臣陷害，满门抄斩，惟儿子陀满兴福脱逃。为摆脱弓兵的追捕，逃到世隆家，得世隆救助，两人结拜为兄弟。不久北方蒙古军队侵犯金朝，金朝无力抵抗，便迁都汴梁，世隆、瑞莲也随着难民逃往南方。时兵部尚书王镇出使蒙古，夫人与女儿瑞兰在家中无人照应，只好杂在难民的队伍中一起逃奔。途中世隆与瑞莲、瑞兰与母亲因逃避蒙古兵的追杀而失散。在互相寻呼中，世隆与瑞兰相遇，而瑞莲与王镇夫人相遇，被收为义女。世隆与瑞兰结伴而行，互相产生了爱慕之情，行至一旅店，店主人作媒，两人结为夫妇。不料世隆因路途劳顿，染病在身。瑞兰请来医生，细心调护。正在这时，王镇出使蒙古返回汴京，也来客店投宿。发现女儿也在此，并知道与世隆已结为夫妻，王镇大怒，便不顾世隆重病在身，便逼女儿撇下世隆随自己回去。临别前，世隆与瑞兰立下盟誓，决不重婚再嫁。回到家里，瑞兰日夜思念世隆，月夜，在花园中摆设香案，拜月祈祷，祈求能与世隆早日团圆。不料被在旁偷听的瑞莲听见，道出真情，两人遂更加亲密。而世隆自瑞兰走后，病体逐渐痊愈，后与陀满兴福相遇，两人便上京应试。世隆得中文状元，兴福则中武状元。王镇奉旨为瑞兰与瑞莲招亲，遣官媒去文武状元处递丝鞭。世隆不知对方是瑞兰，便信守盟誓，坚决拒绝。瑞兰也誓死不相从，坚守贞节。王镇便把世隆、兴福请到府中，在宴席上，世隆与瑞兰相见，于是夫妻兄妹团聚。
